Tu connais ce monsieur ?
Non ?
C’est normal, je te rassure.
Car la plupart des entrepreneurs et investisseurs à succès sont inconnus.
En dehors d’une poignée d’élus (les Zuckerberg, Musk, Bezos et compagnie), les fondateurs de boîtes qui cartonnent sont rarement connus du grand public.
Pourtant, ce monsieur, c’est Ajay Yadav, le co-fondateur de Simplified et investisseur à Pelican Ventures (depuis 5 ans).
Simplified est une app de 10 millions d’utilisateurs qui réunit en un seul endroit de nombreuses apps d’IA (pour créer des contenus, publier des posts, faire du montage vidéo, etc.).
Et Pelican Ventures est un fonds d’investissement basé à Miami (qui investit principalement dans des boîtes tech).
Pourquoi je te parle de cet entrepreneur/investisseur ?
Car il a 5 leçons d’investissement en startups à nous partager (en 5 min).
Et puisque ça fait plus de 10 ans que j’investis moi-même dans l’écosystème startups (que je connais donc très bien), je vais revenir sur ces 5 leçons et les analyser pour toi.
Si tu prétends être (ou que tu veux devenir) un investisseur en startup, sois bien attentif à ces 5 leçons.
(Tu peux aussi les retrouver dans cet article.)
Allons-y.
#1 : La taille du marché compte
“Un produit destiné à un marché de niche peut réellement dominer ce marché.
Mais les perspectives de croissance à moyen/long terme restent limitées par la taille de ce marché.
C’est pourquoi, avant d’investir dans une startup, il faut regarder attentivement la taille du marché (et le nombre de personnes qui peuvent acheter le produit).
Et évaluer la capacité des fondateurs à aller toucher des marchés connexes une fois qu’ils ont saturé leur premier marché cible.”
Mon retour :
Ce n’est pas pour rien que la taille du marché fait partie de mes 9 critères Leonis.
Si le marché d’une startup est trop restreint (ou pire qu’il n’y a pas de marché du tout), mieux vaut faire l’impasse.
Même si la solution a l’air géniale sur le papier.
#2 : Des “paris” sur l’avenir
“Technologies futures, SaaS, blockchain, metaverse, IA…
Je crois au potentiel technologique.
Je crois que le monde utilisera l’IA de bien plus de façons que je ne peux l’imaginer aujourd’hui.
Donc, en plus de construire Simplified, je m’intéresse également aux entreprises qui construisent la technologie de demain.”
Mon retour :
C’est justement pour cette raison que je “parie” moi aussi sur des boîtes tech (et même Fintech) de la Silicon Valley.
Si tu regardes les géants qui ont tout explosé, comme Stripe, Airbnb ou Dropbox, tu verras que les nouvelles technologies sont au cœur de leur business model.
C’est aussi ce qui fait que ces entreprises sont scalables (avec des gains potentiellement infinis).
#3 : Ce sont les personnes qui font les entreprises
“La résilience et l’ingéniosité des fondateurs ”prédisent” souvent la trajectoire d’une startup avec plus de précision que n’importe quel modèle financier.
Cette philosophie a guidé mes investissements les plus réussis : si tu soutiens les bonnes personnes, tu finiras par miser sur une entreprise qui réussira.
Parce que ces personnes trouveront un moyen de résoudre les problèmes, de construire quelque chose de vraiment incroyable et d’en faire un succès.”
Mon retour :
Là encore, c’est le critère Leonis de l’équipe qui est en jeu.
Pendant un pitch, je regarde attentivement qui j’ai en face de moi.
Les fondateurs sont-ils complémentaires ?
Quelles sont leurs compétences réelles ?
Me paraissent-ils prêts à encaisser les coups ?
Si je ne suis pas sûr des réponses, j’écarte d’office leurs startups.
#4 : La rentabilité est impérative
“La plupart des entreprises font faillite parce qu’elles ne deviennent jamais rentables (comme le montre la série WeCrashed par exemple).
La rentabilité ne doit jamais être un objectif lointain.
Les startups doivent être obsédées par l’idée de gagner de l’argent dès le premier jour.
Car elles doivent pouvoir générer du profit pour “rendre” un jour leur argent à ceux qui les ont soutenus au départ (les investisseurs comme toi et moi).
Je recherche des fondateurs qui n’ont pas peur de cette mentalité, qui réfléchissent à la façon dont leur produit ajoute de la valeur et rapporte également de l’argent.”
Mon retour :
J’approuve à 100%.
Combien de fois j’ai vu passer des fondateurs (avec leur réseau social ou leur app) me dire qu’ils monétiseront leur startup avec de la pub une fois qu’ils auront des dizaines de milliers d’utilisateurs.
Ça ne marche quasiment jamais (à moins de s’appeler Facebook).
Même LinkedIn propose un abonnement premium, c’est dire…
#5 C’est un marathon, pas un sprint
“La nature même des startups est de faire des erreurs et d’en tirer des leçons.
Tout comme les humains.
Le succès d’une startup dépend de la rapidité avec laquelle les fondateurs commettent des erreurs et en tirent des enseignements.
Ils doivent donc faire autant d’erreurs que possible très rapidement, garder leur élan tout en itérant sans cesse jusqu’à y arriver (à décoller pour de bon).
Les startups qui font cela sont, à mon avis, celles qui réussissent.
Il en est de même pour l’investisseur.
Investir dans des startups est un marathon, pas un sprint.
Tu “signes” pour traverser BEAUCOUP de hauts et de bas.”
Mon retour :
En phase là encore.
Je rajoute que c’est ta confiance dans le potentiel des entreprises de ton portefeuille qui te permettra de continuer dans la durée.
Ça vaut donc le coup de prendre le temps de bien sélectionner les deals dans lesquels tu investis.
La patience est la clé dans l’investissement en startups.
C’est l’école du temps long, comme je le dis souvent aux membres du Club Leonis.
Car il faut généralement beaucoup de temps (5-7 ans, voire plus) pour qu’une startup réussisse au point de faire un exit (c’est à ce moment que tu empoches ton multiple).
Alors si tu cherches à investir pour gagner rapidement de l’argent, l’investissement en startups n’est probablement pas fait pour toi.
(Au risque de me répéter : la patience et la confiance dans la vision des fondateurs sont les pierres angulaires du succès des investisseurs en startups.)
Mais si c’est quelque chose qui te parle, alors l’investissement en startups va te plaire à coup sûr.
Si tu veux investir comme Ajay Yadav, sans passer par un VC (dont le ticket d’entrée est à plusieurs centaines de milliers de dollars pour chaque deal), et encore moins créer et gérer une startup comme Simplified (pour avoir les fonds nécessaires pour pouvoir investir), alors j’ai la solution pour ça.
Cette solution, tu la connais : il s’agit du Club Leonis.
Je t’invite à prendre 30 min avec moi pour qu’on discute de ma stratégie d’investissement en startups (et pour voir si elle est compatible avec la tienne).
C’est ce qu’ont fait les 750 membres historiques du Club avant de décider d’investir à mes côtés dans les startups de la Silicon Valley.
Ça ne coûte rien, à part un peu de temps (moins d’1/2 heure).
Par contre, mon temps est précieux (comme le tiens).
Donc book un appel seulement si tu as des questions sérieuses sur le Club, l’investissement en startups ou ta stratégie d’investissement en 2024.
Dans ce cas, je prendrais avec plaisir ces 30 min pour t’aiguiller au mieux.
Clique ici pour réserver ton appel dans mon agenda.
Libre à toi de rejoindre ensuite le Club ou non.
Prends soin de toi (et de ton portefeuille),
Gabriel
S : Et si tu sais déjà que l’investissement en startups est fait pour toi, alors clique ici pour retrouver toutes les infos à savoir sur le Club Leonis (prix des différentes formules, portefeuille du Club, modalités, etc.).
